Plant man den Kauf einer Immobilie und möchte zur Finanzierung ein Darlehen aufnehmen, so entscheidet mitunter auch der Beleihungswert des Hauses bzw. der Wohnung, wie die Konditionen des angebotenen Kredites ausfallen. Der Beleihungswert beschreibt den aktuell geschätzten Marktwert einer Immobilie bzw. den Wert, welchen sie als Darlehenssicherheit für die Banken bringen würde.
Vor allem in Zeiten unsicherer Zinsentwicklung am Baufinanzierungsmarkt ist es wichtig, dass die Differenz zwischen dem Beleihungswertes und der Darlehenssumme klein ist. Je niedriger der Unterschied zwischen dem Beleihungswert und der als Darlehen gewährten Summe, desto hochrangiger ist der Kredit – und damit auch zinsgünstiger. Da sich der Beleihungswert aus dem Kaufpreis abzüglich 10 bis 20 Prozent Sicherungsabschlag bezüglich eventueller Marktschwankungen bemisst, ist es ebenso wichtig, dass die Gutachter der Banken oder Sparkassen zugunsten des Käufers entscheiden. Unabhängige Gutachten in Auftrag zu geben, kann entsprechend kostspielig sein, sich jedoch lohnen, wenn durch dieses Gutachten jenes der Bank oder Sparkasse zugunsten eines höheren Beleihungswertes bzw. niedrigeren Sicherheitsabschlages geändert wird.
Erstrangige Kredite mit weitaus niedrigeren Zinsen als zweit- oder drittrangige werden in der Regel dann vergeben, wenn die Darlehenssumme unter sechzig Prozent des Beleihungswertes liegt. Das Problem vor allem in Zeiten krasser Immobilienpreisschwankungen liegt darin, dass der Beleihungswert in der Regel ungefähr genau so lang Bestand haben soll, wie es dauert einen Bausparkredit zurückzuzahlen, also ca. 30 Jahre. Entsprechend vorsichtig fallen demnach die Schätzungen der Banken und ihre Beleihungsgrenzen – also jene Beträge, die sie maximal für die Finanzierung des Beleihungswertes bewilligen- aus. Hinzu kommt, dass jede Bank ihre eigenen Wertermittlungsgrundsätze erstellt, wenn sie auch an gesetzlich vorgegebene Regelungen gebunden sind.
